Рост активов банков Филиппин замедлился в 4 квартале на фоне ослабления кредитной динамики

Автор: Хизер Кейтлин П. Маньяго, Исследователь

Крупнейшие банки ФИЛИППИН зафиксировали замедление роста активов в четвертом квартале 2025 года, поскольку кредитование расширялось самыми медленными темпами за девять кварталов, что отражает общее замедление экономики.

Последний выпуск ежеквартального банковского отчета BusinessWorld показал, что совокупные активы 44 универсальных и коммерческих банков выросли на 8,54% в годовом исчислении до 28,92 триллиона песо в период с октября по декабрь по сравнению с 26,64 триллиона песо годом ранее.

Это было медленнее, чем рост на 10,02% в четвертом квартале 2024 года, но быстрее, чем 7,42%, зафиксированные в третьем квартале.

Рост активов крупных банков в этот период был самым сильным за два квартала или с момента расширения на 9,05% во втором квартале 2025 года.

Между тем, совокупные кредиты крупнейших кредиторов страны выросли на 10,12% в годовом исчислении до 15,36 триллиона песо в период с октября по декабрь.

Это расширение было медленнее, чем рост на 13,59% в тот же период 2024 года и 10,91%, зафиксированные в третьем квартале 2025 года.

Рост кредитования также был самым слабым за девять кварталов или с момента 7,01%, зафиксированных в третьем квартале 2023 года.

Скромные показатели банков по активам и кредитам совпали с более слабой экономической активностью и умеренной инфляцией в последнем квартале 2025 года.

В четвертом квартале валовой внутренний продукт (ВВП) страны вырос на 3% в годовом исчислении, что медленнее, чем рост на 5,3% в тот же период прошлого года и пересмотренный показатель 3,9% в третьем квартале 2025 года, на фоне коррупционного скандала.

Это привело к росту ВВП на 4,4% в 2025 году, что меньше, чем рост на 5,7% в 2024 году.

Между тем, инфляция в декабре ускорилась до 1,8%, что быстрее, чем 1,5% в ноябре. Тем не менее, это было медленнее, чем 2,9% в декабре прошлого года. Декабрьский показатель привел к средней инфляции 1,7% в 2025 году, снизившись с 3,2% в 2024 году.

На декабрьском заседании Bangko Sentral ng Pilipinas (BSP) снизил ставку на 25 базисных пунктов, доведя ключевую ставку до 4,5% — самого низкого уровня более чем за три года.

КОЭФФИЦИЕНТ NPL СНИЗИЛСЯ
Данные также показали, что доля просроченных кредитов в общем кредитном портфеле, также известная как коэффициент проблемных кредитов (NPL), снизилась до 3,07% в четвертом квартале.

Это также было ниже, чем 3,11% годом ранее и 3,49% в третьем квартале.

Кредиты считаются проблемными, если какая-либо основная сумма и/или проценты остаются невыплаченными более 90 дней с договорной даты погашения или начисленные проценты за более чем 90 дней были капитализированы, рефинансированы или отложены по соглашению.

Между тем, медианная рентабельность собственного капитала (RoE) банков, которая является показателем прибыльности, снизилась до 6,97% в четвертом квартале с 8,98% в четвертом квартале 2024 года. RoE измеряет сумму, которую акционеры зарабатывают на каждое песо, инвестированное ими в компанию.

Кроме того, медианный коэффициент достаточности капитала крупнейших банков — который отражает способность кредитора поглощать убытки от активов, взвешенных по риску — составил 21,21% в течение периода.

Это было выше, чем 20,73%, зафиксированные в тот же период прошлого года, и 20,32% кварталом ранее.    

Коэффициент оставался значительно выше нормативного минимума в 10%, установленного BSP, а также международного минимального стандарта в 8% в рамках Базеля III.

Коэффициент левериджа, который оценивает способность учреждения поглощать потрясения путем измерения капитала банка относительно общей подверженности риску, составил медиану 11,73% на конец декабря. Текущий показатель превысил руководящий принцип центрального банка в 5%, а также международный стандарт в 3%.

Между тем, чистая процентная маржа (NIM) этих крупных банков составила 3,99%, что выше, чем 4,13% годом ранее.

NIM являются показателем эффективности инвестирования банков путем деления годового чистого процентного дохода на средние доходные активы.

В течение периода рентабельность активов, которая измеряет прибыль, полученную на каждое песо актива, снизилась до 1,44% с 1,55% в четвертом квартале 2024 года.

КРУПНЕЙШИЙ БАНК
В период с октября по декабрь BDO Unibank, Inc. (BDO) оставался крупнейшим банком по общим активам с 5,41 триллиона песо, за ним следуют Metropolitan Bank & Trust Co. (Metrobank) с 3,92 триллиона песо и Bank of the Philippine Islands (BPI) с 3,71 триллиона песо.

В кредитовании банк под руководством Sy также лидировал в отрасли с выданными кредитами на сумму 3,64 триллиона песо, за ним следуют BPI с 2,6 триллиона песо и Metrobank с 1,97 триллиона песо.

По депозитам BDO также имеет наибольшую сумму депозитов — 4,19 триллиона песо, за ним следуют Land Bank of the Philippines с 3,12 триллиона песо и BPI с 2,84 триллиона песо.

Среди банков с активами не менее 100 миллиардов песо MUFG Bank Ltd. показал самый быстрый годовой рост активов — 30,96%, за ним следуют Philippine Bank of Communications (17,68%) и Asia United Bank Corp. (12,72%).    

С другой стороны, MUFG Bank Ltd. также был самым агрессивным кредитором с годовым ростом 19,57%, за ним следуют Bank of Commerce с 19,43% и East West Banking Corp. с 15,04%.

Исследовательский отдел BusinessWorld отслеживает финансовые показатели крупных банков страны ежеквартально с конца 1980-х годов, используя опубликованные отчеты банков.